Self Review – Better than a Secured Card, Co-signed Loan or Prepaid Card

Você não conseguiu obter um cartão de crédito ou um empréstimo por causa de um crédito ruim, ou nenhum crédito? Empréstimos para a construção de crédito são uma forma de contornar esse problema. Você faz um depósito em uma conta poupança, que funciona como garantia para um cartão de crédito pelo mesmo valor. Você usa-o como um cartão de crédito normal. E quando você tem um saldo de crédito, você faz pagamentos mensais. Esses pagamentos são reportados às agências de crédito, ajudando você a construir ou melhorar sua pontuação de crédito
Mas e se você não tiver o dinheiro para depositar em uma conta poupança para criar o construtor de crédito? É aí que o Self (antigo Self Lender) entra em cena. Eles são um tipo diferente de programa de construção de crédito. Ao invés de fazer um depósito de segurança, eles criam um programa de empréstimo no qual os pagamentos vão para um certificado de depósito.

Não apenas você constrói ou melhora sua classificação de crédito, mas você também terá um certificado de depósito totalmente financiado no final do programa.

Sobre o Self

Self ajuda os clientes a construir ou melhorar sua classificação de crédito. A empresa foi fundada em 2014, e está sediada em Austin, Texas. A empresa é parceira da Sunrise Banks, N.A., um banco baseado no Minnesota fundado em 1962, e do Lead Bank, um banco baseado no Missouri reorganizado em 2010, mas em actividade há mais de 80 anos.

Sele tem criado e mantido contas de construtor de crédito para mais de 120.000 pessoas em Junho de 2018. São muitas contas em apenas quatro anos.

Funciona de uma forma muito diferente de outros programas do tipo Credit Builder, na medida em que não requer que você coloque qualquer tipo de depósito de segurança.

De uma forma real, funciona ao estabelecer um empréstimo que você efetivamente paga a si mesmo. Depois de fazer os pagamentos, o dinheiro é todo seu.

A empresa está oferecendo seu programa aos consumidores em todos os 50 estados.

O serviço está disponível para os indivíduos que procuram construir seu crédito, e não para aqueles que procuram construir crédito comercial.

Self é classificado “A” (numa escala de A+ a F) pelo Better Business Bureau, e está acreditado desde Janeiro de 2016.

Como funciona o Self

Em que você tem que fazer um depósito de segurança – normalmente em uma conta poupança – o Self estabelece um certificado de depósito (CD). O CD tem um prazo de 12 meses ou 24 meses. Você pode escolher a quantia de dinheiro para o CD entre quatro valores diferentes.

O CD é mantido em seu nome em bancos Sunrise, N.A., ou Lead Bank, e é totalmente segurado pelo FDIC. Uma vez aberto o CD, o certificado é “trancado” e não está disponível para levantamento até que o empréstimo esteja totalmente pago.

Você fará pagamentos mensais, que serão gradualmente construídos para o saldo final do CD. No final do prazo do empréstimo/CD, o CD está disponível para saque. Entretanto, todas as três principais agências de crédito recebem relatórios sobre seu histórico de pagamento.

O processo funciona assim:

Como você vê na imagem acima, o Self lhe dá a escolha de quatro valores de empréstimo/CD. Você pode escolher $525, $545, $1,000, ou $1,700. Os prazos são de 12 ou 24 meses, dependendo da quantia.

Você fará pagamentos mensais, variando de $25 a $150. Assim que o empréstimo for pago, o CD será seu, incluindo juros.

Como você pode ver na metade inferior da tela, você pagará um total de $609 durante 24 meses para obter um CD de $525 mais juros. Isso significa que você pagará um total de $84 em juros e os custos de ativação. Isso produzirá uma TAEG de 14,92%, que é comparável à faixa de juros mais baixa na maioria dos cartões de crédito.

Self Dashboard

Os usuários gerenciam todo o processo a partir do painel do Self. Lá você pode fazer pagamentos mensais, acompanhar o seu histórico de crédito e até mesmo monitorar o seu “Progresso de Poupança”. Este é o valor aproximado da sua conta se você a fechar em um determinado dia.

A fórmula de Progresso da Poupança funciona da seguinte forma:

• CD Principal (sem juros),
• minus o capital restante do empréstimo,
• minus os juros do empréstimo acumulados até à data,
• minus as taxas pendentes (se aplicável),
• minus uma taxa de retirada antecipada do CD, se terminada antecipadamente

Obviamente, esta fórmula é puramente teórica, uma vez que você não é capaz de retirar os fundos do CD antecipadamente.

Retirada do CD

Vocês ganharão juros sobre o CD durante todo o prazo, e todo o saldo do certificado será liberado para vocês ao completar os pagamentos do empréstimo e o vencimento do CD. Assim que o CD vencer, você pode optar por ter os fundos pagos. Você normalmente os receberá dentro de 10 a 14 dias úteis após o seu pedido.

Existe um grande problema com o programa: você não pode suspender temporariamente a sua conta. Como é uma conta de crédito, se você não puder fazer um pagamento, ele será reportado com atraso às agências de crédito. Os pagamentos atrasados são reportados se tiverem mais de 30 dias de atraso.

No entanto, o programa Auto-criador de crédito permite que você atinja dois objetivos importantes:

1. Build (ou melhorar) sua classificação de crédito com as três agências de crédito, e
2. Build savings no CD

Self Features and Benefits

Income Requirement

Self não tem um requisito de renda para abrir uma conta.

Elegibilidade de crédito

Não lhe será negada uma conta de construtor de crédito se você tiver um crédito ruim ou nenhum crédito. A elegibilidade para uma conta de construtor de auto-crédito é determinada através do banco de dados ChexSystems do histórico passado do banco de varejo. Os parceiros bancários do Self usam o ChexSystems para determinar a sua elegibilidade. Este sistema funciona como algo como um monitoramento de relatório de crédito do seu histórico de relações bancárias.

Credit Score

Em geral, o Self relata que serão necessários pelo menos seis meses de pagamentos dentro do prazo para estabelecer uma pontuação FICO. Eles também advertem que se você já tiver uma pontuação de crédito, ela pode cair ligeiramente ao tomar o empréstimo do construtor de crédito, uma vez que representará uma obrigação nova e não comprovada.

Self relata que clientes com uma conta do construtor de crédito de $1.100 em boa situação financeira tiveram um aumento médio de pontuação de crédito de 45 pontos nos primeiros seis meses. Eles também relatam que clientes subprime experimentam um aumento de pontuação de crédito de 20 a 25 pontos ao longo da vida do empréstimo.

Sua pontuação de crédito estará disponível no painel de controle do Self.

Fazer Pagamentos Mensais

Você liga a sua conta bancária à sua conta Self, e você pode fazer pagamentos únicos a cada mês, ou configurar pagamentos automáticos.

Beneficiário da conta

Quando você abre uma conta de construtor de crédito com o Self você pode designar um beneficiário para quaisquer fundos pagos em sua conta.

Repagamento antecipado

Você é livre para pagar sua conta de construtor de crédito a qualquer momento. Não há taxas extras ou penalidades por fazê-lo. Uma vez que o faça, você receberá os rendimentos do CD, mais os juros acumulados. No entanto, o banco que detém o CD cobrará uma penalidade de retirada antecipada.

Self recomenda contra reembolso antecipado, uma vez que o objetivo principal do programa de construção de crédito é construir ou melhorar a sua pontuação de crédito. Isso deve acontecer quando o prazo de pagamento completo estiver completo.

Self Blog

O site oferece um blog que lida com temas de crédito e finanças pessoais, como orçamento, cartões de crédito, dívida, saúde financeira, empréstimos estudantis, empréstimos para automóveis, hipotecas e muito mais.

Programa de indicação de si mesmo

Se você indicar um amigo, você ganhará $10 quando eles completarem seu primeiro pagamento bem sucedido de conta de construtor de crédito.

Por que o Self funciona melhor que um cartão seguro, empréstimo co-assinado ou cartão pré-pago

Algumas pessoas que têm ou crédito ruim ou nenhum crédito dependem de outros tipos de cartões para construir crédito. Um deles é um cartão de crédito seguro. Este tipo de arranjo fará a mesma coisa que o Self fará, reportando pagamentos mensais para as três agências de crédito. Entretanto, você poderia usar o cartão seguro da mesma forma que usaria um cartão de crédito normal.

A desvantagem com um cartão seguro é que você tem que financiar uma conta poupança como segurança. Se você não tiver o dinheiro, você não será capaz de obter o cartão. E você não terá acesso a esses fundos até que sua linha de crédito seja paga, ou o banco libera a garantia da conta.

A única vantagem que um cartão seguro tem sobre uma conta Self é que o cartão pode ser usado como um cartão de crédito. Mas você também pagará juros sobre esse cartão, e ele pode ser maior do que a TAEG cobrada nos vários planos do Self.

Até agora outra forma de construir crédito é obter um empréstimo com um co-signatário. Isto resultará numa taxa de juros mais baixa e em melhores condições. Mas se você não tiver um co-signer com bom crédito disposto a co-assinar para você, isto obviamente não vai funcionar. Além disso, se você fizer qualquer pagamento atrasado, ou inadimplência no empréstimo, isso afetará o crédito do seu co-signatário e ele ou ela será responsável pelo pagamento do saldo restante do empréstimo. Isso pode arruinar uma boa amizade, ou mesmo um relacionamento familiar.

Finalmente, algumas pessoas sem crédito ou com crédito ruim tentam sobreviver com cartões pré-pagos. Embora estes possam funcionar como cartões de crédito, eles não ajudam a construir o seu histórico de crédito. Além disso, como os cartões seguros, você não pode gastar mais do que a quantia que você adiciona ao cartão.

Preço de si mesmo

Preço de aplicação: Não é necessário.

Preço de activação: Entre $9 e $15, dependendo do valor do empréstimo/CD que você tomar.

Taxa de juros/APR: Varia de 12,03% a 15,65%.

Atraso nos pagamentos: Você tem um período de carência de 15 dias para pagamentos mensais. Após o período de carência, a taxa de atraso é igual a 5% do pagamento mensal programado.

A taxa de atraso é a seguinte:

• $1,25 taxa de atraso para a conta do construtor de crédito de $525
• $2,40 taxa de atraso para a conta do construtor de crédito de $545
• $4.45 taxa de atraso para a conta do Credit Builder de $1.000
• $7,50 taxa de atraso para a conta do Credit Builder de $1.700

Requerir o Self

Como abrir uma conta no Self

O processo de requerimento leva menos de cinco minutos.

Para abrir uma conta com o Self você vai precisar do seguinte:

• Uma conta bancária ou cartão de débito ou cartão pré-pago
• Endereço de e-mail
• Número de telefone
• Número de segurança social
• Ser um U permanente válido.S. residente com endereço físico nos EUA
• Tiver pelo menos 18 anos de idade

Recomendem iniciar o processo com uma conta bancária vinculada para fins de pagamento mensal eletrônico. Se você usar um cartão de débito, haverá uma taxa de conveniência de $0,30, mais 2,99% do valor do pagamento.