Mióta 1986. május 3-án az első lelkes vendégek átlépték a kapukat, a Tennessee állambeli Pigeon Forge-ban található Dollywood vidámpark a délkeleti ország egyik legnépszerűbb üdülőhelye. Több mint 25 éves története során a Dollywood folyamatosan bővült és gyarapodott, és nemcsak a hegyi kézművesség, az ételek és a zene, hanem az izgalmas utazások és az egyedülálló látványosságok élményét is kínálja.
A sok látogató azonban talán nem tudja, hogy nem a Dollywood volt az első vidámpark, amely ezen a helyen működött. Az első a Rebel Railroad nevet viselte, amely 1961-ben nyitotta meg kapuit. Az attrakció középpontjában egy Klondike Katie nevű, széntüzelésű gőzmozdony, valamint egy vegyesbolt, egy kovácsműhely és egy szalon állt. A vonat (amely ma is szerves része Dollywoodnak) lenyűgözte a Smokies látogatóit, akik többet akartak megtudni a hegyvidéki történelemről és kultúráról.
1970-ben a Rebel Railroadot megvásárolta a Cleveland Browns tulajdonosa, Art Modell, és Goldrush Junctionné alakította át, bár az eredeti Rebel Railroad elemei lényegében ugyanazok maradtak. A következő néhány évben más elemekkel, például egy szabadtéri színházzal és egy rönkcsúszdával, valamint a Robert F. Thomas-templommal bővült, amely ma is fontos eleme a Dollywood Craftsmans Valley-nek.
A Herschend család, a Dollywood jelenlegi társtulajdonosai 1977-ben megvásárolták a látványosságot, és a nevet Silver Dollar Cityre változtatták, amely az eredeti Silver Dollar City park bővítése volt, amelyet már a Missouri állambeli Bransonban üzemeltettek. A Herschendék több mint 1 millió dollár értékű fejlesztést hajtottak végre, és a hegyi kézművességet tették működésük középpontjába. A következő években még több csúszdával és zenei színpaddal bővült a kínálat.
1986-ban a szülőváros lánya, Dolly Parton résztulajdonosként csatlakozott Herschendékhez a vidámparkban, és a nevét adta az újonnan átkeresztelt Dollywoodhoz. Az azóta eltelt években a társulás több mint 110 millió dollár értékű bővítést hajtott végre, elsősorban újdonságok, attrakciók és izgalmas hullámvasutak formájában.