Toen de federale overheid in 1958 de eerste studieleningen uitdeelde, was de boodschap simpel: Dit geld moet worden gebruikt voor onderwijsdoeleinden, dat wil zeggen collegegeld, boeken, vergoedingen, benodigdheden en kosten voor levensonderhoud, zoals kost en inwoning.
Er werd niets gezegd over het gebruik van het geld om een auto te kopen.
Studentenleningen zijn bedoeld om je uit te rusten met een leven van kennis. Auto’s zijn bedoeld om u uit te rusten met een zak vol uitgaven die beginnen voordat je zelfs de sleutels.
Dus, voordat je stopt bij student financiële diensten op weg naar een dealer, neem een minuut om te lezen waarom het kopen van een auto met studieleningen is een slecht idee. Hindsight is altijd 20/20, en je wilt niet vast te zitten betalen de prijs jaren op de weg voor een slechte beslissing die je hebt gemaakt op de universiteit.
- Kan je studieleningen gebruiken om een auto te kopen?
- Rente
- Leningstermijnen
- Devaluatie
- Kelley Blue Book
- Alternatieven voor het kopen van een auto met studieleningen
- Publiek vervoer
- Fiets of scooter
- Sparen in de zomer
- Hoe de beste autolening te vinden als een student
- Uw kredietscore is een krachtig onderhandelingsinstrument
- Don’t Fall Victim to Buy Here, Pay Here Dealerships
- Should I Use My Student Loans to Lease a Car?
- Bottom Line: Gebruik nooit studieleningen om een auto te kopen
Kan je studieleningen gebruiken om een auto te kopen?
Technisch gezien, wanneer u een studielening, gaat u ermee akkoord dat het geld zal worden gebruikt voor educatieve uitgaven. Je zou kunnen stellen dat de enige manier om naar school te gaan een auto is, en in werkelijkheid is er geen toezicht zodra het geld van de studentenlening op je bankrekening staat.
Je zou de cheque kunnen innen en naar een autoparkeerplaats of ergens anders kunnen gaan en het geld uitgeven.
Een betere vraag is: “Moet je studentenleningen gebruiken om een auto te kopen?”
Het antwoord: “Nee!”
Het lijkt misschien een goed idee op het moment, maar er zijn drie redenen waarom het kopen van een auto met studieleningen je meer geld zal kosten dan je hebt onderhandeld.
Rente
Studentenlening rentetarieven zijn hoger dan de gemiddelde rente voor een autolening. De gemiddelde vijfjarige autolening in 2018 heeft een rentevoet van 4,21%. Onderwijstarieven voor studieleningen zijn vastgesteld op 5,05%, en de tarieven voor afgestudeerde leningen zijn 6,6% in 2018. Direct Plus-leningen zijn 7,6%.
Leningstermijnen
De gemiddelde leentermijn voor auto’s in 2018 – nieuw of gebruikt – was 68 maanden. Dat betekent dat je 5-6 jaar lang betalingen doet, hoewel het minder kan zijn als je je de hogere maandelijkse betalingen kunt veroorloven. Je moet proberen de auto zo snel mogelijk af te betalen, voordat deze het grootste deel van zijn waarde verliest. Het standaard afbetalingsplan voor studentenleningen is 10 jaar en dat is als je het je kunt veroorloven als je van school komt. Veel afgestudeerden kiezen voor inkomensafhankelijke afbetalingsregelingen die de looptijd van de lening kunnen verlengen tot 20-25 jaar. Je wilt niet in een situatie verkeren waarin je 10-20 jaar nadat je hem hebt gekocht nog steeds voor een auto moet betalen en er waarschijnlijk niet eens meer in rijdt.
Devaluatie
Een gloednieuwe auto daalt in het eerste jaar 20% in waarde, en alle auto’s schrijven daarna ongeveer 10% per jaar af.
| Jaar | Waarde |
|---|---|
| Nieuw (2019) | $27,075 |
| 2014 | $13,553 |
| 2009 | $7,645 |
| 2004 | $4,496 |
| 1999 | $2,641 |
Kelley Blue Book
Laten we zeggen dat je een 10 jaar oude Honda Accord hebt gekocht voor $7.645 – de Kelley Blue Book waarde – met geld van studentenleningen tegen 5.05% rente. Na 10 jaar aflossing van de studielening met het Standard Repayment Plan, zult u in totaal $ 9.753 hebben betaald voor een goed dat nu 20 jaar oud is (als u de auto nog hebt) en slechts $ 2.641 waard is. Dat is een verlies van $ 7.112.
Alternatieven voor het kopen van een auto met studieleningen
Publiek vervoer
Je wilde dit waarschijnlijk niet zien als de nummer 1 suggestie, maar AAA schat de jaarlijkse kosten van het bezitten van een gemiddelde sedan in 2018 op $ 8.469. Verzekering, onderhoud, gas en afschrijving spelen allemaal een rol in de werkelijke kosten van het bezitten van een auto. Neem even de tijd om na te denken over de vraag of je echt een auto nodig hebt om je te verplaatsen, en waarvoor? De meeste hogescholen zijn te voet bereikbaar als je eenmaal op de campus bent. Bijna allemaal hebben ze een goed bussysteem om studenten rond te pendelen op de campus en naar nabijgelegen appartementen. Als je vervoer naar huis nodig hebt, kun je ook een bus charteren van Greyhound en MegaBus. Dat is niet altijd even handig, maar wel veel goedkoper dan een auto bezitten. Denk daar maar eens over na voordat je schulden maakt waar je spijt van krijgt.
Fiets of scooter
College campussen zijn erg fiets- en scootervriendelijk. Je hoeft je nooit zorgen te maken over parkeren of een extra studieschuld. Je kunt een goede tweedehands scooter vinden voor minder dan $1,000 of een fiets voor een paar honderd dollar. Als je naar de andere kant van de stad moet, kun je daar pendelen door je fiets te combineren met een busroute. Hang hem aan de bagagedrager van de bus, en fiets van de halte naar je eindbestemming.
Sparen in de zomer
Als je absoluut een auto nodig hebt, vermijd dan koste wat kost de financiering ervan met een studentenlening. Je beste optie is om in de zomer en in de weekenden tijdens de semesters een baantje te nemen. Spaar het geld op en koop een goedkope tweedehands auto. Kijk bij lokale monteurs voor een goede deal. Vaak knappen ze zelf ongewenste auto’s op en verkopen ze die voor een zacht prijsje. Familie en vrienden zijn vaak een goede bron voor het vinden van een deal van iemand die bereid is om te helpen een college student.
Hoe de beste autolening te vinden als een student
Het zal een moeilijke taak zijn als student om een autolening te vinden. Kredietverstrekkers willen een kredietgeschiedenis zien met een lage schuld-tot-inkomensverhouding (DTI) en een goede credit score.
De meeste universiteitsstudenten met leningen hebben weinig tot geen inkomen en lenen een aanzienlijk bedrag om het collegegeld te betalen. Op de top van dat, hun krediet geschiedenis is relatief nieuw en waarschijnlijk niet zo divers als kredietverstrekkers zouden willen zien.
Maar als je beurzen die zorgen voor uw collegegeld en een vast inkomen, het is de moeite waard om het een schot. U kunt een positieve kredietgeschiedenis opbouwen door een creditcard met een lage uitgavenlimiet ($ 1000 of minder) te nemen, deze spaarzaam te gebruiken en aan het einde van elke maand af te betalen. Betaal ook uw huur- en energierekeningen op tijd en vraag hen om die informatie aan de kredietbureaus te melden.
Dat zal u helpen een solide kredietscore op te bouwen en dat is waar de mogelijkheden voor het krijgen van een goede autolening echt opengaan.
Uw kredietscore is een krachtig onderhandelingsinstrument
Vraag een gratis kopie van uw kredietrapport aan bij TransUnion, Experian of Equifax om te zien hoe u er voor staat. U zult willen dat uw credit score boven de 700 is en de debt-to-income ratio onder de 40% voor een kans op een goede rente.
Neem uw credit rapport mee naar een bank of credit union en kijk of u een preapproved voor een lening kunt krijgen. Het toevoegen van een medeondertekenaar kan een aantal van de problemen verlichten die college leners hebben met krediet history.
Don’t Fall Victim to Buy Here, Pay Here Dealerships
Consumenten die een “Buy Here, Pay Here” tweedehands auto veel zien, moeten dit zien als een waarschuwingsteken, niet als een uitnodiging voor een goede deal. U kunt ter plaatse worden goedgekeurd, maar kijk heel goed naar de voorwaarden. De gemiddelde rentevoet van deze dealers is maar liefst 19%.
Buy Here, Pay Here eigenaren hebben geen probleem met het goedkeuren van leners met een hoog risico. Ze zadelen ze op met extreem hoge rentes en maandelijkse betalingen waarvan ze weten dat de lener het niet kan betalen. Wanneer de lener een betaling mist, neemt de eigenaar de auto weer in beslag en verkoopt deze aan een andere klant.
Should I Use My Student Loans to Lease a Car?
In de meeste gevallen zal elke financieel adviseur je vertellen dat het leasen van een auto een slecht idee is. Een van de weinige situaties die zinvol kan zijn, is als je enige optie is om een auto te financieren met een studielening.
Je wilt geen geld lenen (studielening) om te betalen voor meer geleend geld (een autolening). Je betaalt rente aan de voorkant en aan de achterkant.
Het leasen van een auto met studieleningen zou kunnen werken als je een cashflow probleem hebt. Je hebt geen inkomen om de maandelijkse betalingen op een traditionele autolening veroorloven, dus de kwestie komt neer op het nemen van studieleningen om contant te betalen voor een auto of leasen van een auto.
Hoe dan ook, je gaat studentenleningen toe te voegen. Het doel is om er zo min mogelijk bij te krijgen.
Bereken hoeveel schuld je zou toevoegen door een auto te kopen. Bereken vervolgens de kosten van leasing (inclusief kosten). Vergeet niet de afschrijving mee te rekenen in de doorverkoopwaarde. Zelfs dan kun je erachter komen dat het kopen van een auto en het doorverkopen ervan na de universiteit de kosten van leasen overtreft.
Bottom Line: Gebruik nooit studieleningen om een auto te kopen
Het krijgen van een studielening is een eenvoudig en vertrouwd proces voor de meeste studenten, en als je tienduizenden dollars opneemt om je opleiding te financieren, voelt het toevoegen van nog een paar duizend als een druppel in de emmer.
Maar bedenk dit: bijna de helft van de afgestudeerden die een studielening hebben, bevinden zich in afbetalingsplannen die meer dan 10 jaar en tot 25 jaar duren. Je zou nog steeds betalingen kunnen doen op je schoolauto, terwijl je winkelt voor de eerste set wielen van je kind.
