Rieder został po raz pierwszy zdiagnozowany z białaczką w lipcu 2014 roku. W marcu 2015 roku otrzymał przeszczep szpiku kostnego od swojej siostry, a miesiąc później ogłosił, że jest w remisji. Jednak rak powrócił w listopadzie tego samego roku i otrzymał drugi przeszczep szpiku kostnego, ponownie od swojej siostry. Wtedy ponownie był w remisji. Ale rak powrócił po raz kolejny. Mark Oblow powiedział w wywiadzie dla The Skateboard Mag, „nie umarł na raka, pokonał raka dwa razy, wiesz, że poszedł w remisję kurwa dwa razy, to było z powodu pieprzonej infekcji płuc, jego kręgosłup został uszkodzony tak źle i ze względu na problemy, że chemioterapia spowodowała do jego oczu i ze względu na szkody, które zrobił do wątroby i płuc i wszystkie te rzeczy”
Rieder zmarł 12 października 2016 roku, z powodu powikłań białaczki. Był otoczony przez ponad 50 członków rodziny i przyjaciół.Rolling Stone odnotował jego odejście z funkcją skupiającą się na pięciu najlepszych filmach z kariery deskorolkowej Riedera.
Liczni celebryci, w tym Tony Hawk, Cara Delevingne, Sharon Osbourne, Langley Fox, Cat Power i Camille Rowe, zapamiętali Dylana jako inspirację na i poza deską, łagodnego człowieka i wielkiego przyjaciela. Ozzy Osbourne stwierdził: „Dylan Rieder. Jeden z najbardziej utalentowanych i odważnych ludzi… Czuję się błogosławiony, że mogłem cię znać. Spoczywaj w pokoju Dylan. My love and condolences to his family”.
The Skateboard Mag saluted Rieder, stating: „It’s hard to believe even typing this-we lost one of the best to ever step on a skateboard today. Dylan Rieder, którego nieskazitelny styl, wybuchowa siła i epickie części video wpłynęły na całe pokolenie i nie tylko, odszedł dzisiaj z powodu komplikacji związanych z białaczką. Spoczywaj w pokoju, Dylan. Nasze myśli i modlitwy kierujemy do jego przyjaciół i rodziny w tym niewiarygodnie trudnym czasie.”
30 października odbył się pogrzeb Riedera na Hollywood Forever Cemetery. Setki jego przyjaciół i rodziny były obecne, jak również muzyczne hołdy zostały zaoferowane przez Austyn Gillette, Cat Power i Conor Oberst z Bright Eyes.
W dniu 13 listopada przyjaciele i rodzina Riedera zebrali się w Sandy’s Oahu na Hawajach, gdzie niektóre z jego prochów zostały rozrzucone do oceanu.
Na odcinku Jason Dill z Epicly Later’d w 2017 roku, Dill powiedział, że matka Dylana również dała mu i Williamowi Strobeck niektóre z prochów Dylana. Prochy Dylana zostały pokazane obok zdjęcia Dilla i Dylana przytulających się.
.
