Omistajien oma pääoma on yrityksen arvo, jonka omistaja voi vaatia itselleen, ja se koostuu yrityksen kokonaisvaroista vähennettynä sen kokonaisveloilla. Sekä oman pääoman määrä että se, kuinka paljon se on muuttunut tilikaudesta toiseen, antavat tietoa yrityksen taloudellisesta tilasta. Tätä termiä käytetään yksinyrittäjien ja henkilöyhtiöiden yhteydessä. Opi, mistä tämä yrityksen taseen tärkeä osa koostuu ja miten tunnusluku lasketaan.
Oman pääoman laskelma on yksi yrityksen neljästä perustilinpäätöksestä. Muut kolme ovat tuloslaskelma, tase ja rahavirtalaskelma. Termiä ”oma pääoma” käytetään yksityisten elinkeinonharjoittajien ja henkilöyhtiöiden yhteydessä. Vastaavaa termiä ”oma pääoma” käytetään yhtiöistä. ”Kirjanpitoarvo” on toinen termi, jota käytetään korvaavasti oman pääoman kanssa yrityksen taseessa.
Oman pääoman osatekijät
Yksi oman pääoman osatekijöistä on yrityksen varat. Siihen kuuluvat raha, omaisuus, mahdollinen vaihto-omaisuus ja tuotantohyödykkeet. Siihen sisältyvät myös kaikki lisävarat, joita omistaja on lisännyt yritykseen perustamisen jälkeen joko nettotuloista tai uusilta omistajilta saadusta tuoreesta pääomasta. Suuremmat omistajan investoinnit merkitsevät kaiken kaikkiaan suurempaa omaa pääomaa.
Omistajan oman pääoman toinen osatekijä on sen velat. Siihen sisältyvät rahat, jotka on otettu pois yrityksestä palkkojen maksuun sekä velkojen lyhentämiseen. Joskus omistajan omaa pääomaa kutsutaan yrityksen varoihin kohdistuvaksi jäännössaatavaksi, koska velat ovat suuremmat kuin omistajan saamiset.
Omistajan omaan pääomaan kuuluvat myös kertyneet voittovarat. Nämä ovat voittoja, jotka sijoitetaan uudelleen yritykseen sen sijaan, että ne jaettaisiin omistajalle tai omistajille osinkoina tai käytettäisiin velkojen lyhentämiseen. Kertyneet voittovarat voivat ajan mittaan kasvaa suureksi osaksi omaa pääomaa.
Omistajien oman pääoman kaava
Yksinkertaisin tapa laskea omistajien oma pääoma on vähentää varoista velat. Tulos on yrityksen omistajan oma pääoma. Kaava on:
Varat – velat = oma pääoma
Varoihin luetaan yrityksen omistamat varastot, laitteet, kiinteistöt, kalusto ja tuotantohyödykkeet sekä kertyneet voittovarat, jotka voivat olla käteisenä pankkitilillä. Saamiset, jotka asiakkaat ovat velkaa yritykselle, luetaan myös varoihin. Tyypillisessä taseessa varat luetellaan vasemmalla puolella.
Velat sisältävät pankkilainat ja muut velat, työntekijöille maksettavat palkat, maksamattomat vuokrat ja yleishyödylliset palvelut. Taseissa velat luetellaan yleensä oikeanpuoleisessa sarakkeessa.
Omistajien oma pääoma näkyy myös taseen oikeassa reunassa. Vaikka oma pääoma on omistajalle omaisuuserä, yritykselle se on potentiaalinen saaminen, joten se merkitään samalle puolelle kuin vieras pääoma.
Tarkastellaan esimerkiksi autokorjaamoa, jonka omaisuuseriä ovat 500 000 dollarin arvoinen rakennus, 250 000 dollarin arvoinen kalusto, 50 000 dollarin arvoinen vaihto-omaisuus, 25 000 dollarin suuruiset kertyneet voittovarat pankkitilillä ja 30 000 dollarin arvoiset myyntisaamiset. Kun nämä lasketaan yhteen, saadaan varoja 855 000 dollaria.
Varat = 500 000 dollaria + 250 000 dollaria + 50 000 dollaria + 25 000 dollaria + 30 000 dollaria = 855 000 dollaria
Vastuupuolella rakennuksella on 350 000 dollarin kiinnitys, 100 000 dollaria velkaa laitetoimittajille ja tavarantoimittajille sekä 100 000 dollaria maksamattomia palkkoja. Tämä tekee 550 000 dollaria.
Velat = 350 000 dollaria + 100 000 dollaria + 100 000 dollaria = 550 000 dollaria.
Käytettäessä kaavaa, jolla velat vähennetään varoista, saadaan selville, että omistajan oma pääoma tässä autokorjaamossa on 305 000 dollaria.
Omistajan oma pääoma = 855 000 dollaria – 550 000 dollaria = 305 000 dollaria
Omistajan omaan pääomaan vaikuttavat tekijät
Omistajan oma pääoma voi kasvaa, jos tulot ja voitot kasvavat ja voitot jäävät yritykselle, eli ne sijoitetaan uudelleen yritykseen.
Jos yritys sen sijaan tekee tappiota, omistajan oma pääoma pienenee. Oman pääoman määrää voi pienentää myös omistajan korvauksena ottaman ”arvonnousun” määrä. Jos omistaja tai omistajat kuitenkin sijoittavat yritykseen lisää rahaa, jota kutsutaan maksetuksi pääomaksi, se voi kompensoida tai minimoida tappiosta tai nostosta johtuvan oman pääoman pienenemisen.
Omistajien oman pääoman tai osakkeenomistajien oman pääoman tunteminen on olennaista yrityksen velkaantumisasteen laskemiseksi. Tieto siitä, kuinka velkaantunut tai velkaantunut yritys on, voi olla osoitus siitä, kuinka vankka yrityksen taloudellinen tila on. Kannattaa kuitenkin muistaa, että riippuen toimialasta ja siitä, missä vaiheessa yrityksen elinkaarta se on, suuri velkaantuneisuus ei välttämättä ole huono asia.
The Bottom Line
Omistajien oma pääoma edustaa yrityksen arvoa, jonka omistaja voisi vaatia itselleen, jos yritys realisoitaisiin. Se lasketaan vähentämällä velat varoista. Oman pääoman avulla voidaan arvioida yrityksen suorituskykyä ja tulevaisuudennäkymiä. Oman pääoman kasvu vuodesta toiseen voi olla osoitus siitä, että yritystä johdetaan hyvin ja se menestyy. Oman pääoman väheneminen voi viitata siihen, että omistajan on lisättävä pääomaa yritykseen.
Vinkkejä sijoittamiseen
- Harkitse yhteistyötä kokeneen rahoitusneuvojan kanssa, jos arvioit sijoitusta harkitsevan yrityksen omaa pääomaa. Oikean, tarpeisiisi sopivan rahoitusneuvojan löytämisen ei tarvitse olla vaikeaa. SmartAssetin maksuton työkalu yhdistää sinut oman alueesi rahoitusneuvojiin viidessä minuutissa. Jos olet valmis löytämään paikallisia neuvonantajia, jotka auttavat sinua saavuttamaan taloudelliset tavoitteesi, aloita nyt.
- Hyödyllinen apuväline sijoituspäätösten tekemisessä on helppokäyttöinen sijoituslaskuri. Syötät vain alkusijoituksen, lisäsuoritukset, tuotto-odotuksen ja sijoituksen pitämisvuosien määrän.
